Giới Thiệu Về Lý Thuyết Sóng Elliott

Sóng Elliott là gì?

Sóng Elliott đề cập đến một lý thuyết (hoặc nguyên tắc) mà các nhà đầu tư và thương nhân có thể áp dụng trong phân tích kỹ thuật. Nguyên tắc dựa trên ý tưởng rằng thị trường tài chính có xu hướng tuân theo các mô hình cụ thể, bất kể khung thời gian.

Về cơ bản, Lý thuyết sóng Elliott (EWT) gợi ý rằng các chuyển động thị trường tuân theo một chuỗi chu kỳ tâm lý đám đông tự nhiên. Các mô hình được tạo ra theo tâm lý thị trường hiện tại, xen kẽ giữa giảm giá và tăng giá.

Nguyên tắc Sóng Elliott được tạo ra vào những năm 30 bởi Ralph Nelson Elliott – một kế toán viên và tác giả người Mỹ. Tuy nhiên, lý thuyết này chỉ trở nên phổ biến vào những năm 70, nhờ những nỗ lực của Robert R. Prechter và A. J. Frost.

Ban đầu, EWT được gọi là Nguyên tắc sóng, là một mô tả về hành vi của con người. Sáng tạo của Elliott dựa trên nghiên cứu sâu rộng của ông về dữ liệu thị trường, tập trung vào thị trường chứng khoán. Nghiên cứu có hệ thống của ông bao gồm ít nhất 75 năm giá trị thông tin.

Là một công cụ phân tích kỹ thuật, EWT hiện được sử dụng trong nỗ lực xác định các chu kỳ và xu hướng thị trường, đồng thời nó có thể được áp dụng trên nhiều loại thị trường tài chính. Tuy nhiên, Sóng Elliott không phải là một chỉ báo hoặc kỹ thuật giao dịch. Thay vào đó, nó là một lý thuyết có thể giúp dự đoán hành vi thị trường. Như Prechter nói trong cuốn sách của mình:
[…] Nguyên lý Sóng chủ yếu không phải là một công cụ dự báo; nó là một mô tả chi tiết về cách thị trường hoạt động.

– Prechter, R. R. Nguyên lý sóng Elliott (tr.19).

Mô hình sóng Elliott cơ bản

Thông thường, mô hình Sóng Elliott cơ bản có thể nhận dạng được bằng mô hình tám sóng, chứa năm Sóng động lực (di chuyển theo hướng có lợi cho xu hướng chính) và ba Sóng điều chỉnh (di chuyển theo hướng ngược lại).
Vì vậy, một chu kỳ sóng Elliott hoàn chỉnh trong một thị trường tăng giá sẽ giống như sau:

• Lưu ý rằng, trong ví dụ đầu tiên, chúng ta có năm Sóng Động lực: ba ở hướng lên (1, 3 và 5), cộng với hai ở di chuyển xuống (A và C). Nói một cách đơn giản, bất kỳ động thái nào phù hợp với xu hướng chính đều có thể được coi là Sóng động lực. Điều này có nghĩa là 2, 4 và B là ba Sóng điều chỉnh.
• Nhưng theo Elliott, thị trường tài chính tạo ra các mô hình có tính chất fractal. Vì vậy, nếu chúng ta thu nhỏ đến các khung thời gian dài hơn, chuyển động từ 1 đến 5 cũng có thể được coi là một Sóng động lực duy nhất (i), trong khi chuyển động A-B-C có thể đại diện cho một Sóng điều chỉnh duy nhất (ii).
• Ngoài ra, nếu chúng ta phóng to đến khung thời gian thấp hơn, một Sóng Động lực (chẳng hạn như 3) có thể được chia thành năm sóng nhỏ hơn, như được minh họa trong phần tiếp theo.
• Ngược lại, chu kỳ của Sóng Elliott trong một thị trường giảm giá sẽ giống như sau:

Sóng động lực

Theo định nghĩa của Prechter, Motive Waves luôn di chuyển cùng hướng với xu hướng lớn hơn.

Như chúng ta vừa thấy, Elliott đã mô tả hai loại sóng phát triển: Sóng động lực và Sóng điều chỉnh. Ví dụ trước liên quan đến năm Động cơ và ba Sóng sửa chữa. Nhưng, nếu chúng ta phóng to một Sóng Động lực duy nhất, nó sẽ bao gồm một cấu trúc năm sóng nhỏ hơn. Elliott gọi nó là Mô hình Năm sóng và ông đã tạo ra ba quy tắc để mô tả sự hình thành của nó:

• Sóng 2 không thể thoái lui hơn 100% so với động thái của sóng 1 trước đó.
• Sóng 4 không thể thoái lui hơn 100% của bước sóng 3 trước đó.
• Trong số các sóng 1, 3 và 5, sóng 3 không thể ngắn nhất và thường là sóng dài nhất. Ngoài ra, Sóng 3 luôn di chuyển qua cuối Sóng 1.

Sóng điều chỉnh

Không giống như Sóng động lực, Sóng điều chỉnh thường được làm bằng cấu trúc ba sóng. Chúng thường được hình thành bởi một Sóng điều chỉnh nhỏ hơn xảy ra giữa hai Sóng động lực lớn hơn. Ba sóng thường được đặt tên là A, B và C.

Khi so sánh với Sóng động lực, Sóng điều chỉnh có xu hướng nhỏ hơn vì chúng di chuyển ngược lại xu hướng lớn hơn. Trong một số trường hợp, một cuộc đấu tranh chống lại xu hướng như vậy cũng có thể khiến các Sóng điều chỉnh khó xác định hơn nhiều vì chúng có thể thay đổi đáng kể về độ dài và độ phức tạp.

Theo Prechter, quy tắc quan trọng nhất cần ghi nhớ liên quan đến Sóng sửa là chúng không bao giờ được tạo thành từ năm sóng.

Elliott Wave có hoạt động không?

Có một cuộc tranh luận đang diễn ra liên quan đến hiệu quả của sóng Elliott. Một số người nói rằng tỷ lệ thành công của nguyên tắc Sóng Elliott phụ thuộc nhiều vào khả năng của các nhà giao dịch trong việc phân chia chính xác các chuyển động của thị trường thành các xu hướng và điều chỉnh.

Trong thực tế, các sóng có thể được vẽ theo nhiều cách, mà không nhất thiết phải phá vỡ các quy tắc của Elliot. Điều này có nghĩa là vẽ các sóng một cách chính xác không phải là một nhiệm vụ đơn giản. Không chỉ bởi vì nó đòi hỏi thực hành, mà còn do mức độ cao của tính chủ quan liên quan.

Do đó, các nhà phê bình cho rằng Lý thuyết sóng Elliott không phải là một lý thuyết hợp pháp do tính chất chủ quan cao của nó và dựa trên một bộ quy tắc được xác định lỏng lẻo. Tuy nhiên, vẫn có hàng nghìn nhà đầu tư và nhà giao dịch thành công đã áp dụng các nguyên tắc của Elliott để có lợi nhuận.

Điều thú vị là ngày càng có nhiều nhà giao dịch kết hợp Lý thuyết sóng Elliott với các chỉ báo kỹ thuật để tăng tỷ lệ thành công và giảm rủi ro. Các chỉ báo Fibonacci Retracement và Fibonacci Extension có lẽ là những ví dụ phổ biến nhất.

Kết Luận

Theo Prechter, Elliott chưa bao giờ thực sự suy đoán tại sao thị trường có xu hướng xuất hiện cấu trúc sóng 5-3. Thay vào đó, ông chỉ đơn giản là phân tích dữ liệu thị trường và đưa ra kết luận này. Nguyên tắc của Elliott chỉ đơn giản là kết quả của các chu kỳ thị trường không thể tránh khỏi do bản chất con người và tâm lý đám đông tạo ra.

Tuy nhiên, như đã đề cập, Sóng Elliott không phải là một chỉ báo TA, mà là một lý thuyết. Như vậy, không có cách nào đúng để sử dụng nó, và nó vốn có tính chủ quan. Việc dự đoán chính xác các chuyển động của thị trường với EWT đòi hỏi thực hành và kỹ năng vì các nhà giao dịch cần tìm ra cách vẽ số lượng sóng. Điều này có nghĩa là việc sử dụng nó có thể có rủi ro – đặc biệt là đối với người mới bắt đầu.

Tìm hiểu thêm:

• Giải Thích Về Phương Pháp Wyckoff
• Giới Thiệu Về Lý Thuyết Dow
• Hướng Dẫn Cho Người Mới Bắt Đầu Để Giao Dịch Tiền Điện Tử Swing